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1，知情是什么啊

就是了解內(nèi)幕了，知道發(fā)生過程了

知情是什么啊

2，知悉證券交易內(nèi)幕信息的知情人員即內(nèi)幕人員包括

證券公司\投資基金的決策者\分析師\操盤手相關(guān)上市公司的高管證券監(jiān)管機構(gòu)的中高層人士

知悉證券交易內(nèi)幕信息的知情人員即內(nèi)幕人員包括

3，什么是知情啊

知情叫志清

是知情還是知青??？

知情？就是知道一件事情的前因后果唄！你是不是問的“知青”??？知青就是知識青年的簡稱。

什么是知情啊

4，初二政治知情權(quán)和公平交易權(quán)的區(qū)分事例區(qū)分

都有，知情權(quán)，公平交易權(quán)和安全權(quán)在答題時多一起出現(xiàn)，若是兩分，任意答兩點，多答不扣分。

公平交易權(quán)是指商家做到誠信經(jīng)營。知情權(quán)也叫知悉真情權(quán),是指消費者有權(quán)知道有關(guān)產(chǎn)品的基本情況如生產(chǎn)廠家保質(zhì)期,生產(chǎn)日期等;

5，在組織內(nèi)群體行為和組織行為有什么區(qū)別

群體行為.是這個群體的每個個體共同的行為組織行為是組織群體里的個體的行為這個我記得不是太清楚了...表面理解啦

論不確定條件下金融市場群體認知行為偏差效應(yīng)　　日期：2007-03-14 12:50　　字體大小: 小　　中　　大　　摘要從金融市場的信息不確定性出發(fā)，通過運用行為金融學(xué)中對投資者非理性行為的論述，分析群體非理性行為及其對市場價格不穩(wěn)定性的影響，對金融市場的健康與穩(wěn)定有一定現(xiàn)實意義?！　￡P(guān)鍵詞不確定條件群體認知行為偏差　　1 群體認知行為偏差的內(nèi)涵提出　　1970年fama在其關(guān)于有效市場假說的論文《有效資本市場：實證研究回顧》中，把有效的金融市場定義為一個資產(chǎn)價格完全反映可得信息的市場。有效市場假說的成立依賴于投資者“理性”假設(shè)，一個在完全理性基礎(chǔ)上的完全競爭市場模型。這與實際情況是存在矛盾的，是存在一定缺陷的。針對有效市場假說，行為金融學(xué)的研究可歸納為有限理性個體，群體行為和非有效市場三個層次。基于信息的不完全性和不對稱性，市場交易者可分為知情交易者和非知情交易者。kahneman 和riepe（1998）認為人們會在很多方面偏離標(biāo)準(zhǔn)的決策模型，經(jīng)濟學(xué)家將非理性投資者稱為“噪音交易者”。在行為金融學(xué)中，金融市場中的認知行為偏差包括過度自信、信息反應(yīng)偏差、損失厭惡、后悔厭惡、心理帳戶、證實偏差、時間偏好、羊群行為和反饋機制。由于投資者群體行為效應(yīng)具有顯著性和相互影響性，這里主要從金融市場中具有交互作用并帶來顯著效應(yīng)的羊群行為和反饋機制來探討群體認知行為偏差的影響?！　? 群體認知行為偏差的定價模型分析　　2．1 正反饋交易策略模型　　正反饋交易策略模型結(jié)構(gòu)見表1?！　”碇笑梁挺路謩e為被動投資者和正反饋投資者的需求曲線的斜率，pj（j=0,1,2,3）為各個時期的價格?！　〗Y(jié)論：　?。?）信息無噪音時。當(dāng)信息為正時，即φ=?準(zhǔn)，有p1=p2(μ>0)及p1=0(μ=0)成立，根據(jù)時期1和時期2的市場均衡條件，可以解得：當(dāng)μ>0，p1= p2=α ?準(zhǔn)/（α－β）；當(dāng)μ＝0，p1=0， p2=?準(zhǔn)。當(dāng)β>α/2時，套利者的加入使得任何時期的價格都比其不存在時更偏離真實價值。因此，在無噪音信息的條件下，套利者的存在促使價格偏離真實價值?！　?．2 從眾行為模型　　（1）信息層疊與從眾行為。基于信息的從眾行為模型最初是banerjee（1992）提出。而當(dāng)?shù)趍位投資者進行投資選擇時（m>2），他的行為選擇見表2?！　】梢钥闯瞿Ｐ椭羞_到均衡的決策規(guī)則的特征位從眾行為的外部性。當(dāng)投資者決策時無法確定其他人的選擇正確與否，依然忽視自己的信息而跟隨其他人。在此模型中，從眾行為表現(xiàn)出了正反饋性，給資產(chǎn)價格帶來了波動性和易變性?！　。?）模仿傳染與從眾行為。在沒有獲得基本價值信息的條件下，交易者只能依靠在市場上觀察到的行為來作為決策基礎(chǔ)，通過模仿其他人的行為來選擇自己的投資決策，由此引起的從眾行為導(dǎo)致了資產(chǎn)價格的變動。根據(jù)lux（1995）模型，有2n個投機交易者，他們對市場預(yù)期持樂觀或悲觀態(tài)度，假定不存在中間態(tài)度的投資者，投機者平均觀念指標(biāo)x∈[-1,1]，x＝0樂觀態(tài)度與悲觀態(tài)度持平，x>0則樂觀態(tài)度投資者占優(yōu)，x<0則悲觀態(tài)度投資者占優(yōu)。態(tài)度傳染是指當(dāng)持樂觀態(tài)度投資者數(shù)量占優(yōu)時，持悲觀態(tài)度的投資者將買入股票；當(dāng)持悲觀態(tài)度投資者數(shù)量占優(yōu)時，持樂觀態(tài)度的投資者將賣出股票，即態(tài)度發(fā)生了轉(zhuǎn)移。　　根據(jù)傳染機制：　　dx/dt=2υ[tanh(ax)-x]cosh(ax)　　其中a為從眾行為或傳染力度的系數(shù)，v為變化速度。a≤1，x=0時有唯一穩(wěn)定均衡。a>1,均衡不穩(wěn)定，存在x+>0或x－<0,即a≤1,從眾效應(yīng)較弱，價格偏離將逐漸消失，受到某一干擾后系統(tǒng)將恢復(fù)均衡；a>1，從眾效應(yīng)較強，一旦發(fā)生偏離，通過互相傳染導(dǎo)致均衡不穩(wěn)定。　　包含傳染和價格動力：　　x=2υ[tanh(a1p/υ+a2x)-x]cosh(a1p/υ+a2x)　　p=β[xtn+tf(pf-p)]　　投資行為依賴于價格動力，增強了傳染效果。a2(從其他人行為獲得的信息的權(quán)重) ≤1,存在唯一均衡，a2>1存在樂觀市場e+和悲觀市場e－兩個均衡。存在這兩個均衡時，e0不穩(wěn)定。唯一均衡e0可以穩(wěn)定或不穩(wěn)定，穩(wěn)定條件由2[α1βtn+v(a2-1)]- βtf<0給出。tn表示投機者交易量，tf表示相對的基本面交易者交易量?！　】紤]a0（衡量市場占優(yōu)情緒）變量：　　x=2υ[tanh(a0+a2x)-x]cosh(a0+a2x)　　a0=τ　　總存在唯一均衡e=(0,0)。當(dāng)且僅當(dāng)a2－1+(tn/ tf)/pf<(>)0,均衡穩(wěn)定（不穩(wěn)定）。當(dāng)一隨機事件促使價格上升，a0上升，當(dāng)傳染使投機交易者占大多數(shù)，潛在購買者減少，價格增加消失，情緒發(fā)生轉(zhuǎn)移。價格趨勢減緩后，a0下降，被傳染的投機者數(shù)量短期依然增加。交易者發(fā)現(xiàn)收益減少，則悲觀情緒增加，引起價格下降，情緒傳染增強，直到悲觀態(tài)度占優(yōu)，隨即價格下降減弱，收益恢復(fù)則態(tài)度傾向發(fā)生反向轉(zhuǎn)移?！　? 群體認知行為偏差的因子效應(yīng)分析　　3.1 信息的不確定性　　根據(jù)前面正反饋交易策略模型及從眾行為模型的分析，可以看出它們都基于這樣一個前提—市場交易者獲得的信息是有限的，不完全的，存在不對稱性。因此，市場交易者中存在知情交易者和非知情交易者，知情交易者往往掌握更多更全面的市場信息和交易信息，這使得他們能夠更加準(zhǔn)確的作出正確的預(yù)期和決策。而非知情交易者則了解信息情況較少，因此常常作為噪音交易者存在，他們所作的反應(yīng)和投資選擇有可能是正確的，也有可能是錯誤的。他們常常根據(jù)市場價格反映的信息和其他交易者的行為來進行判斷和預(yù)測。一旦獲得信息成本較大，信息傳遞有誤，而且知情交易者為了獲得投機利潤故意采取與正確信息相悖的行為，非知情交易者就會發(fā)生行為偏差，那么噪音交易者的群體行為就會如模型所述推動價格愈加偏離真實價值，加重市場的不穩(wěn)定性。因此，在金融市場上應(yīng)該加強信息披露制度，增加信息透明度，減少各種信息成本，交易成本的限制，降低信息的不確定性。而針對我國實際，改變目前我國金融市場中主體結(jié)構(gòu)的非均衡狀態(tài)，引入競爭機制，是改善信息偏差的重要方式?！　?.2 套利者的投機性　　由正反饋交易模型的分析來看因為知情的套利者的存在，使得噪音交易者的群體效應(yīng)進一步推動價格偏離程度，形成價格泡沫，破壞了金融市場的穩(wěn)定。這與之前一些研究說明理性投資者的知情套利行為對噪音交易者的行為偏差有抵消作用，并使價格趨向均衡不同，套利者的知情行為刺激了更多的噪音交易，起到了推波助瀾的作用。這主要是由于套利者出于投機的目的，沒有根據(jù)市場基本面的準(zhǔn)確估計，而是依靠對未來群體行為預(yù)期來行動的。所以這種投機活動造成的群體效應(yīng)給市場帶來了巨大的風(fēng)險和波動。由此看來，對市場中的投機行為的監(jiān)管和控制是不能掉以輕心的，一旦忽視，即使是知情的理性投資者的投機行為都可以帶動噪音交易群體效應(yīng)，甚至可能發(fā)展成為不可預(yù)計的金融動蕩?！　?.3 群體行為的效應(yīng)放大性　　3.4 噪音交易者的存在　　參考文獻　　1 饒育蕾，劉達鋒.行為金融學(xué)[m].上海：上海財經(jīng)大學(xué)出版社，2003（5）　　2 楊大楷，杜新樂，肖燁等.資產(chǎn)定價理論[m].上海：上海財經(jīng)大學(xué)出版社，2004（3）　　3 單樹峰.行為金融理論中的投資者行為[j].國際金融研究，2004（3）　　4 李心丹.行為金融理論：研究體系及展望[j].金融研究，2005（1）　　5 王擎. 再析中國封閉式基金折價之謎[j]. 金融研究，2004（5）　　6 段進東，陳海明. 我國新股發(fā)行定價的信息效率實證研究[j].金融研究，2004（2）