1. 非結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品的特點

近年來隨著股市一直低靡，投資人風(fēng)險偏好降低，使得固定收益類理財產(chǎn)品市場火爆。數(shù)據(jù)表明，固定收益類投資也一直是國內(nèi)

銀行理財產(chǎn)品

的主流產(chǎn)品。 目前固定收益類銀行理財產(chǎn)品多采取非結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品的形式，主要投向同業(yè)存款、拆借、債券、票據(jù)和信托貸款等固定收益領(lǐng)域。很多投資者會選擇固定收益類理財產(chǎn)品，但是是否能真正玩轉(zhuǎn)呢？　　固定收益不表示毫無風(fēng)險

　　固定收益類產(chǎn)品不都是保證本金保證收益的，大部分的固定收益類產(chǎn)品均為不保證本金及收益率的產(chǎn)品。產(chǎn)品的預(yù)期收益率只表明了投資者在產(chǎn)品所投資的標的資產(chǎn)正?；厥盏那闆r下所能獲得的最高收益率，一旦所投資的資產(chǎn)發(fā)生損失，投資者的本金及收益都有可能受損。

　　選擇與自身風(fēng)險承受能力相匹配的產(chǎn)品

　　我們在選擇固定收益類理財產(chǎn)品的時候應(yīng)該注要根據(jù)投資者的需求及自身風(fēng)險承受能力來選擇合適的產(chǎn)品。

　　如果投資者的資金為臨時閑置的，適合選擇風(fēng)險較低、期限比較短的理財產(chǎn)品；投資者自身風(fēng)險承受能力比較低的，適合選擇風(fēng)險較低的理財產(chǎn)品；投資者的資金為長期閑置且投資者自身具備一定風(fēng)險承受能力的，可投資于風(fēng)險較高收益率較高的產(chǎn)品。

　　通常情況下，收益率越高的產(chǎn)品風(fēng)險越大。低風(fēng)險偏好投資者可重點關(guān)注固定收益類的人民幣非結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品。一方面，此類產(chǎn)品的利率風(fēng)險較低，

信用風(fēng)險可控，而非固定收益或外幣產(chǎn)品的市場風(fēng)險和匯率風(fēng)險依然很高。另一方面，結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品逐漸轉(zhuǎn)型為收益率小范圍浮動的掛鉤性保本產(chǎn)品，雖然下行風(fēng)險有所控制，但受市場波動影響，很多情況下無法達到最高預(yù)期收益率，

實際收益率普遍偏低?！　∵x擇中型銀行的理財產(chǎn)品更合適　　同時在選擇固定收益類理財產(chǎn)品時，產(chǎn)品發(fā)行機構(gòu)的選擇也很重要。一是要對發(fā)行機構(gòu)的信譽進行考查，信譽良好的發(fā)行機構(gòu)都會非常注重所發(fā)行產(chǎn)品的風(fēng)險控制，會盡所能地去防止所發(fā)行的理財產(chǎn)品出現(xiàn)不能正常兌付本金和收益的情況。

　　二是要對發(fā)行機構(gòu)的專業(yè)能力進行考察，如果發(fā)行機構(gòu)在產(chǎn)品所投資的領(lǐng)域沒有足夠的專業(yè)人員和豐富經(jīng)驗的話，就會影響其對產(chǎn)品風(fēng)險的判斷能力和控制能力。

　　在發(fā)行銀行方面，建議選擇中型的全國股份制銀行。一方面，隨著經(jīng)濟下行，資金池的信用風(fēng)險提升，中小銀行的經(jīng)營壓力更加緊迫，資金實力也相對偏弱，而大中型銀行抗風(fēng)險能力較強。另一方面，從收益率看，大型銀行特別是國有控股銀行產(chǎn)品的收益率繼續(xù)下調(diào)，而中小銀行依然維持較高收益率。綜合風(fēng)險與收益率兩方面的考量，建議選擇中型銀行，特別是部分實力較強的全國股份制銀行的產(chǎn)品。

2. 什么是非結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品

結(jié)構(gòu)型理財產(chǎn)品是運用金融工程技術(shù)、將存款、零息債券等固定收益產(chǎn)品與金融衍生品(如遠期、期權(quán)、掉期等)組合在一起而形成的一種新型金融產(chǎn)品?！　》墙Y(jié)構(gòu)性理財就是人們平時所認知的儲蓄存款。　　理財產(chǎn)品，即由商業(yè)銀行和正規(guī)金融機構(gòu)自行設(shè)計并發(fā)行，將募集到的資金根據(jù)產(chǎn)品合同約定投入相關(guān)金融市場及購買相關(guān)金融產(chǎn)品，獲取投資收益后，根據(jù)合同約定分配給投資人的一類理財產(chǎn)品。

3. 非結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品的特點是

1.預(yù)期收益結(jié)構(gòu)的差異 結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品與非結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品最大的區(qū)別在于其預(yù)期收益結(jié)構(gòu)上。結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品通常根據(jù)客戶獲取本金和預(yù)期收益方式不同進行分類,一般分為保本固定預(yù)期收益型、保本浮動預(yù)期收益型和非保本浮動預(yù)期收益型三類。非結(jié)構(gòu)理財?shù)娘L(fēng)險和預(yù)期收益都較低。2.風(fēng)險等級上的差異 結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品通常根據(jù)客戶風(fēng)險承受力不同進行分類,一般保本安全性較高,非保本安全性較低;非結(jié)構(gòu)理財?shù)陌踩暂^高。3.投資方向的差異 投資方向和投資標的不同,有掛鉤國際投資品,如黃金、石油、農(nóng)產(chǎn)品等和與其相關(guān)的股票,基金的投資類型的均屬結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品;一般營銷人員會專門提出說明,除此之外的均屬非結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品。

4. 結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品的主要特點

一、什么是結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品

結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品指在產(chǎn)品設(shè)計中鑲嵌了金融衍生工具，理財產(chǎn)品收益和金融衍生工具最終投向標的變現(xiàn)相關(guān)的理財產(chǎn)品，它將固定收益證券特征和金融衍生工具特征融為一體，有投資渠道廣泛、多元化組合等特征。它分為三類，一是保本固定收益型;二是非保本浮動收益型;三是保本浮動收益型。

結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品的到期收益由固定收益證券投資收益和金融衍生合同收益組成，而投資者能否得到較高預(yù)期收益則取決于衍生金融合同帶來收益的大小。

二、結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品有哪些優(yōu)點

結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品的基本模式是固定+衍生，這種模式滿足了投資者既想擁有高收益，又不想損失本金的觀點。另外，它在設(shè)定預(yù)期收益上相較其他產(chǎn)品也有優(yōu)勢，它可以達到10%~14%，而有些結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品還設(shè)置了最低收益率保證。而對投資者有吸引力的地方是結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品門檻比較低，幾萬元就可以進行投資。

再加上結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品和國家市場投資接軌，因此對改善投資者面臨國內(nèi)政策變動時的被動局面也有很大好處，另外，它的相對收益率也較高，同樣風(fēng)險也比較高;

5. 非結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品與結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品的區(qū)別

1、結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品是指通過某種約定，在客戶普通存款的基礎(chǔ)上加入一定的衍生產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，將理財收益與國際、國內(nèi)金融市場各類參數(shù)掛鉤，例如匯率、利率、債券、一攬子股票、基金、指數(shù)等。從而使投資者在結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品到期保本的同時，有機會獲得比傳統(tǒng)存款更高的收益。

2、結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品通常根據(jù)客戶獲取本金和收益方式不同進行分類，一般分為保本固定收益型、保本浮動收益型和非保本浮動收益型三類。

3、區(qū)分結(jié)構(gòu)性與非結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品主要看其投資方向和投資標的，其產(chǎn)品結(jié)構(gòu)書中只要表明有掛鉤國際投資品，如黃金、石油、農(nóng)產(chǎn)品等和與其相關(guān)的股票，基金的投資類型的均屬結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品，一般營銷人員會有明確說明，除此之外的均屬非結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品。

6. 什么是結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品?有哪些特點

結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品是運用金融工程技術(shù)、將存款、零息債券等固定收益產(chǎn)品與金融衍生品組合在一起而形成的一種新型金融產(chǎn)品。

7. 結(jié)構(gòu)性和非結(jié)構(gòu)性理財

主要區(qū)別一是收益不同：結(jié)構(gòu)性存款可以說是定期存款和金融衍生品兩者的結(jié)合，當行情比較好的時候，小部分理財資金的收益就會很高，收益自然會比非結(jié)構(gòu)性存款要高很多。

二是風(fēng)險不同：一般來說非結(jié)構(gòu)存款是沒有任何風(fēng)險的，只要存入之后就可以穩(wěn)定拿收益，本金不會有任何虧損的可能；而結(jié)構(gòu)性存款的話雖然大部分資金是存入了定期，但是小部分資金投資的理財會有一定的風(fēng)險，所以投資者選擇結(jié)構(gòu)性存款會比普通定期存款風(fēng)險要高。