a 基金 value有什么用？貝塔，alpha值的精度取決于貝塔 value。如果投資者接受貝塔的值可以反映所有風(fēng)險，那么正的alpha值意味著基金表現(xiàn)良好，最好有例子~~ 貝塔價值反應(yīng)基金組合對市場的敏感度，如果alpha值為正，說明基金的表現(xiàn)優(yōu)于相同風(fēng)險水平下的預(yù)期收益；如果alpha值為負(fù)，說明基金沒有達到貝塔 value的預(yù)期收益。

β系數(shù)又稱貝塔系數(shù)，是一個風(fēng)險指數(shù)，用來衡量個股或股票基金相對于整個股票市場的價格波動。β系數(shù)是一種評估證券系統(tǒng)性風(fēng)險的工具，用于衡量一種證券或投資組合相對于整體市場的波動性。常見于股票等投資術(shù)語，基金。R (r的平方)是反映業(yè)績比較基準(zhǔn)變化對基金或證券業(yè)績影響的統(tǒng)計值。

對于股票，基準(zhǔn)是市場指數(shù)的表現(xiàn)。貝塔系數(shù)β(Coefficient)是評估一種證券系統(tǒng)性風(fēng)險的工具，用于衡量一種證券或一個投資組合相對于整體市場的波動性貝塔系數(shù)是用回歸方法計算出來的。貝塔系數(shù)1表示證券的價格隨市場而變化。貝塔如果系數(shù)高于1，證券價格比整體市場波動更大。貝塔系數(shù)小于1，即證券價格的波動率低于市場的波動率。RSquared是反映業(yè)績比較基準(zhǔn)變化對基金或證券業(yè)績影響的統(tǒng)計值。

基金收入構(gòu)成有哪些？Alpha和貝塔和基金 return有什么關(guān)系？下面我給大家解釋一下，但是我建議如果你想了解alpha和beta，可以先學(xué)習(xí)CAPM模型，這是股票定價理論中非?；A(chǔ)和重要的模型。Alpha值A(chǔ)lpha值是基金的實際收益與相同風(fēng)險水平下的預(yù)期收益之差(beta值)。如果alpha值為正，說明基金的表現(xiàn)優(yōu)于相同風(fēng)險水平下的預(yù)期收益；如果alpha值為負(fù)，說明基金沒有達到貝塔 value的預(yù)期收益。

但是，alpha值有時并不能完全準(zhǔn)確地反映基金 manager的性能。例如，在某些情況下，alpha值為負(fù)的原因是基金費用包含在回報的計算中，但用于比較的指標(biāo)卻沒有。alpha值的精度取決于貝塔 value。如果投資者接受貝塔的值可以反映所有風(fēng)險，那么正的alpha值意味著基金表現(xiàn)良好。當(dāng)然貝塔 value的準(zhǔn)確性取決于另一個數(shù)據(jù)——R平方值貝塔value貝塔value，用來量化單個投資工具相對于整體市場的波動，將單個風(fēng)險引起的價格變化從整體市場的波動中分離出來。

貝塔系數(shù)越低，可能說明股價波動較小，長期處于平靜狀態(tài)，無法達到保值增值的效果。如果在牛市中股價處于上升趨勢，此時選擇貝塔價值較高的股票的可能性較大。當(dāng)市場下跌時，一般選擇貝塔的低值組合，以獲得最佳的預(yù)期年化預(yù)期收益。貝塔系數(shù)是一個風(fēng)險系數(shù)，用來衡量股票相對于整個市場的波動程度。貝塔系數(shù)越高，股票的波動性越大，機會越多，系統(tǒng)性風(fēng)險越高。

但是在選股的時候，最好不要單純根據(jù)貝塔 value來選股，還要結(jié)合基本面和技術(shù)面的分析。貝塔系數(shù)是一種評估證券系統(tǒng)性風(fēng)險的工具，用于衡量一種證券或投資組合相對于整體市場的波動性。常見于股票等投資術(shù)語，基金。貝塔系數(shù)是衡量股票收益相對于業(yè)績評價基準(zhǔn)收益的整體波動性的相對指數(shù)。貝塔系數(shù)越高，股票相對于業(yè)績評價基準(zhǔn)的波動率越大。

low 貝塔表示個股波動水平相對于市場整體波動水平較低。貝塔 value是衡量個股波動與市場整體波動水平關(guān)系的指標(biāo)。比如貝塔 value為0.9，大盤上漲20%時，個股漲幅為20%*0.918%。擴展信息:stock貝塔value:貝塔value用于量化個別投資工具相對于整體市場的波動，將個別風(fēng)險引起的價格變化與整體市場的波動分開。證券的貝塔值越高，潛在風(fēng)險越大，投資收益越高；反之，證券的貝塔值越低，風(fēng)險程度越小，投資回報越低。

當(dāng)一項資產(chǎn)的價格波動與整個市場的波動一致時，其貝塔 value也等于1；價格波動幅度大于全市場的，其貝塔值大于1；如果價格波動小于市場波動，則其貝塔值小于1。比如上證綜指代表整個市場，貝塔的值確定為1。上證指數(shù)上漲10%，一只股票的價格也上漲10%，兩者的漲幅是一致的，風(fēng)險也是一致的。用于量化股票個體風(fēng)險的指數(shù)貝塔 value也是1。如果股票貝塔 value為0.5，其波動幅度僅為上證指數(shù)的1/2，當(dāng)上證指數(shù)上漲10%時，股票僅上漲5%。

貝塔價值反應(yīng)基金投資組合對市場的敏感度?；鸸芾砣丝梢愿鶕?jù)市場走勢預(yù)測，選擇不同貝塔系數(shù)的投資組合，以獲取較高收益或規(guī)避市場風(fēng)險。當(dāng)預(yù)測到牛市要來的時候，應(yīng)該配置高貝塔系數(shù)的組合，因為市場收益率是可以放大的。反之，當(dāng)市場下行時，應(yīng)選擇低貝塔系數(shù)的組合，降低下跌風(fēng)險。

β系數(shù)又稱貝塔系數(shù)，是一種風(fēng)險指數(shù)，用于衡量個股或股票基金相對于整個股票市場的價格波動。β系數(shù)是一種評估證券系統(tǒng)性風(fēng)險的工具，用于衡量一種證券或投資組合相對于整體市場的波動性。常見于股票等投資術(shù)語，基金。

一個聯(lián)名基金經(jīng)理人的投資組合是20000K，貝塔1.5。假設(shè)無風(fēng)險收益率為4.5%，市場風(fēng)險溢價為5.5%，(這里可以算出他的預(yù)期收益率4.5% 1.5 * 5.5%和12.75%)?，F(xiàn)在他想馬上接受5000K的投資，她想把這個新的基金放到不同的股票里，投資完成后，她希望投資組合的預(yù)期收益率達到13%，那么投資組合中新加入的-1貝塔應(yīng)該是什么呢？方法多種多樣，首先可以求出基金的預(yù)期收益值` sex expected return 13% *(20000 5000)3250，追加投資的預(yù)期收益 * 12.75% 700(所以有一個等式5000*[4.5% β*5.5%]700，加粗的部分是新投資的預(yù)期收益率)基金/12789如果你想采用它，請給它一個好評。